1평 방안에서

종목 추천이 아닙니다.
투자는 오로지 개인의 몫입니다.
참고만 하세요.🙏

안녕하세요.😃

오늘은 철도, IT 공정 장비 관련주인 '다원시스'를 알아보겠습니다.

'다원시스'는 2030년까지 초일류기업으로 성장한다는 목표를 세웠습니다.👍

시총 5,643억, 코스닥 시총 순위 138위인 기업이 어떤 성장동력을 갖고 있는 걸까요?

다원시스의 사업부문을 보면 참 매력적입니다.

동사는 환경,  IT, 바이오  세 가지 핵심 키워드를 갖고 있습니다.

효과적인 차량 발 탄소배출을 줄이기 위한 철도증량 수혜

세계 탄소 배출의 ⅓이 차량에 배출된다고 합니다.

플라즈마 기술을 응용하여 다양한 산업군(반도체, 디스플레이, 2차전지 등)공정 적용장비 제작

'다원넥스뷰'의 레이저 기반 산업공정 자동화 장비 제작, 판매

'다원메닥스'의 난치암(주로 악성뇌종양, 두경부암)치료 목적의 가속기 기반의 붕소 중성자 포획치료기 개발

각 사업에 관해서는 아래서 좀 더 자세히 알아보겠습니다.

현재는 철도부문 매출이 81% 차지, 국내 철도 시장 연평균 1조 성장  

국내 전동차 시장은 기존 전동차의 지속적인 교체 수요와 신규수요(위례-신사선, GTX A,B,C 등 민자사업 확대)가 있습니다.

동사의 철도사업 관련 매출은 연간 2000-3000억 가량으로 예상되며, 이는 충분히 주가에 반영이 되어있는 상태라고 생각합니다.

예상 범위 밖으로 수주를 확보해 낸다면 주가 상승의 기대를 볼 수도 있는 부분이라고 생각합니다.

IT산업에의 진출을 눈여겨봐야

동사의 플라즈마 사업은 주로 반도체, 디스플레이 등 IT 산업의 공정 작업에 적용되는 장비를 만듭니다.

아직 매출 비중이 높지 않지만(6.3%) 점차 매출액이 높아져 가는 모습을 기대해 볼 수 있습니다.

자회사인 '다원넥스뷰'(지분 29.31%)에서는 레이저기반 산업용 공정 자동화 장비를 제조,판매 합니다.

'다원넥스뷰'의 장비는 반도체, 자동차 전장, 디스플레이, 모바일 기기 분야를 대상으로 합니다.

다원시스의 매출액을 참고하세요.

세계에서 주목하는 가속기 기반 BNCT의 임상계획과 코스닥 IPO

자회사인 '다원메닥스'(지분 37.32%)의 사업인 BNCT(붕소 중성자 포획 치료)의 임상진행 상황도 주목해봐야 합니다.

붕소 중성자 포획 치료에 대해 내용은 홈페이지에 상세히 나와있습니다. ✅ 꼭 확인해보세요.

간단히 설명드리면, 암세포에만 선택적으로 잘 함유되는 붕소약물과 의료용 가속장치에서 발생한 중성자를 이용하여

수술 없이 1~2회 치료만으로 암세포를 사멸시키는 입자 치료 방법입니다.

다원메닥스, 암세포 BNCT 활용 임상 박차       

본래 20년 임상 목표를 가지고 있었던 것 같으나 현재 별다른 기사가 없는 걸로 봐서 좀 밀린 듯합니다.

하지만 현재 진행 중인 상황이 상당히 긍정적인 것으로 보아 임상을 진행하는 것은 시간문제라고 봅니다.

참고로 '다원메닥스'는 21년 中 코스닥 IPO를 계획하고 있습니다.

재고자산이 눈에 띄게 줄었다.

수익성이 너무 낮다.

ROE가 좀 낮은 부분이 우려되는 점입니다.

매출채권 회전일수는 101.93일

1분기가 좀 넘네요.

기관이 연일 매도 중

외국인은 샀다 팔았다를 반복 중입니다.

기관은 아마도 지금 당장은 비중을 줄여 놓는 것 같습니다.

유동주식 비율은 78.03% 

차트상으론 근시일 내에 급등할 것처럼 보이진 않습니다.

결론입니다.

'다원시스'는 미래 먹거리를 착실히 준비중이다.

자회사 '다원메닥스'의 횡보를 주시해야 한다.

올인은 무리.

가격 하락이 나올 때 조금씩 담아가는 전략으로.

이상입니다.

제가 잘못 알거나, 알지 못했던 부분 답글로 알려주시면 더 공부하겠습니다.

감사합니다.😍

종목 추천이 아닙니다.
투자는 오로지 개인의 몫입니다.
참고만 하세요.🙏

안녕하세요.😀

오늘은 통신 네트워크 관련주인 '에이스테크'에 대해 알아보겠습니다.

'5G 없이는 4차 산업 혁신도 없다'

4차 산업 하면 떠오르는 게 무엇이 있을까요?

우리는 미디어에서 나오는 뉴스들로 손쉽게 미래 상황을 엿볼 수 있습니다.

자동차 자율주행, AR/VR (XR)로 인한 가상현실 체험, 스마트 팩토리, 스마트 시티, 원격의료 등.

상상만으로도 우리의 라이프스타일을 바꿀 만한 것이, 과연 4차산업 혁명이라 해도 과언이 아닙니다.🤩

하지만 이러한 것들이 현실화 되는 기본 전제는 네트워크 인프라입니다.

그리고 그 네트워크 인프라가 5G이지요.

무선통신이 뭔지, 5G가 뭔지 공부하고 싶으신 분들은 구글링을 좀 만해도 많은 정보를 얻으실 수 있습니다.

*참고-RF란 무엇인가?

오늘 알아볼 '에이스테크'는 ABI리서치에서 최고 혁신기업 어워드를 수상한 기업입니다.😮

ABI리서치가 작성한 보고서는 전 세계 이동통신 사업자들이 안테나 공급사를 선정할 때, 활용하는 대표적 자료.

5G의 산업 성장은 20년 55억 달러에서 26년 667억 9천만 달러(810조)로 약 120배 증가 예상

항상 산업의 성장성을 봐야겠죠. 뭐 대략 좋을 거다~는 건 짐작으로 알겠지만, 수치로 보면 또 다른 느낌입니다.

하지만 5년 뒤의 미래까지 끌고 와서 주가에 반영하는 건 무리입니다 ㅎㅎ

RF부품과 기지국안테나의 합산 매출 비중은 전체의 87.55%. RRH의 비중 높아질 것.

RF는 Radio Frequency의 약자로 쉽게 생각해서 무선 고주파를 총칭하는 용어라고 보시면 됩니다.

*참고-RF란 무엇인가? 

RF부품이라는 건 무선 고주파 부품들이겠죠. 기지국 안테나는 다양한 스펙트럼의 주파수를 받을 수 있는 장비입니다.

당사는 글로벌 기지국안테나 시장에서 2년 연속 5위입니다. 국내 기지국안테나 시장 50% 점유

우리가 이 기업에서 플러스 요인으로 봐야 하는 부분은 차량용 안테나(레이더)를 판매한다는 점입니다.

차량용 안테나의 매출 비중은 4.77%입니다. (모두 19년 기준)

작고 소중하네요

RRH가 중요한 포인트입니다. 17년 매출을 보면 RRH가 95억이었는데 점차 줄어든 것을 알 수 있습니다.

그런데 해외 고객사로부터 RRH 수주가 들어왔다고 합니다. 본격적인 매출은 21년을 보고 있네요.

기사 내용입니다.

에이스테크, RRH 신규 글로벌 고객사 뚫었다. 

다른 기사입니다.

에릭슨, 노키아 탈중국, 국내 통신 장비 업계 연쇄이동 움직임         

고객사는 국내 통신 3사, LG전자, 삼성전자, 현대기아차, 현대모비스, 에릭슨 등

당사는 전 세계적으로 거점 17곳을 운영하며 아시아, 태평양, 중남미, 중동 아프리카 지역으로 사업을 확장했다고 합니다.

홈페이지에 자세히 나옵니다.

성장은 답보 혹은 하락, 하지만 과거일 뿐

19년 4분기부터 20년 3분기까지 영업이익, 당기순이익 전부 마이너스입니다.

괜찮습니다.

5G 인프라 구축은 이제 시작이니까요.😚

에이스테크 참여 'EMS 선정' 내년으로 연기…내년 최대 매출 전망

현금은 일정량을 유지하는 것으로 보입니다.

부채비율이 높기 때문에 유상증자를 하는 것으로 보입니다.

그래도 최근 2,3 분기 부채비율이 좀 줄었네요.

매출채권이 빠르게 줄고 있습니다.

매출채권 회수기간은 3분기 기준 50.37일입니다.

기관은 사고팔고 하고 있습니다.

네이버 리포트도 마지막이 19년 10월입니다.

오수열 사장(COO) 20년 12월 15일 4,000주 매수

신입의 의지일 수도..

그리고 토러스 투자자문(지분 5.48%)이 계속 지분을 늘렸다 줄였다 하네요.

대규모 전환사채 물량이 21년 6월 30일부터 전환 가능해집니다.

엔브이글로벌코리아메자닌 사모투자社가 477만 7185주를 보유하게 되었습니다.

6월 30일부터 전환 가능한, 333만 5113주는 전환가액이 7,496원입니다.

유동주식 비율은 74.75%

120일선을 지지받는 중입니다.

지금 매수하기 좋아 보이네요.

결론입니다.

5G 인프라 구축 본격화. 수주에 관한 내용 나올 것.

RRH 비중 확대 예상

레이더 테마 귀엽게 플러스

매출채권 감소세

들어가기 좋은 차트모양

-추가내용-

'미국 연방통신위원회(FCC)에 따르면, 지난달 8일 개시된 옥션107은 97라운드를 거쳐 마무리됐다. 경매 종료금액은 미국 주파수 경매 사상 최대인 809억달러를 기록했다.'

이상입니다.

제가 잘못 알거나, 알지 못했던 부분 답글로 알려주시면 더 공부하겠습니다.

감사합니다.😍

종목 추천이 아닙니다.
투자는 오로지 개인의 몫입니다.
참고만 하세요.🙏

안녕하세요.😊

OLED 장비 관련 종목인 '아이씨디'에 대해 알아보려 합니다.

아이씨디는 OLED 전공정 장비 최강社입니다.

스마트폰의 OLED 패널 탑재 제품 증가와 Flexible 디스플레이의 생산 수량 증가, OLED 패널 대형화 소식은

우리가 왜 이 기업을 주목하고 있어야 하는지 충분히 말해줍니다.🧐

OLED 산업 연평균 성장률은 24년까지 20.7%

먼저 OLED 산업을 이끄는 주체를 알아야 합니다. OLED는 대형 OLED와(이하 대형) 중소형 OLED(이하 중소형)로 나눌 수 있습니다.

대형  -  OLED TV    중소형- 스마트폰, 웨어러블 디바이스 

중소형이 OLED 산업의 대부분을 차지합니다.

OLED 패널 시장을 이끄는 국내 기업의 20년 스마트폰 향 OLED 패널 매출은 역대 최고치를 전망합니다.

최근 미니 LED, 마이크로 LED TV 가 등장했으나 아직까진 OLED TV의 강세가 이어질 것이라는 분석도 있습니다.

아이씨디의 무기 'HDP Etcher'

당사는 디스플레이 패널 전공정에 사용되는 장비를 제작, 납품, 관리합니다. 

더욱 자세한 내용은 홈페이지와 사업보고서를 참고해주세요.

제품 모두 OLED와 관련이 있습니다.

OLED 디스플레이 산업을 선도하는 기업들이 고객사

세계 OLED 디스플레이 산업은 국내 기업이 선도하고 있습니다.

삼성디스플레이와 LG디스플레이의 합산 물량이 전체의 90% 차지합니다.

당연히 주 고객은 삼성디스플과 LG디스플이지만, 중국 BOE도 당사의 고객입니다.

고객사 별 매출 비중은 정확히 알 수 없으나, 직관적으로 삼성디스플 향 매출이 상당할 것으로 보입니다.

그만큼 주가가 삼성의 영향을 받을 수 있다는 얘기입니다. 

AM-OLED 양산라인의 90% 담당

당사는 비용과 시간이 많이 들어가는 OLED 장비 제작 개발에 일찍 착수하여 OLED 장비 시장을 선도하고 있습니다.

OLED 패널 생산 후발 업체들 또한 기술력이 높고, 신뢰성이 높은 장비를 채택할 이유가 충분합니다.

최근 공시를 보면 일본 Canon Tokki와 중국 우한 디스플 업체와 장비 공급계약을 맺었다고 나오네요.

19년 3분기부터 매출 성장 우상향

재밌는 사실은 당사의 매출은 16,17년 증가하다, 18,19년 감소했습니다.

매출은 역대급으로 가고 있는데 주가는 그렇지 못하네요? 😏

21년 스마트폰 시장 내 OLED 침투율 34% 전망. YoY 2%

OLED 스마트폰의 침투율은 계속해서 증가할 것입니다.

장비 업체 특성상 성장률 유지는 무리

장비 업체 특성상 높은 매출을 계속해서 끌고 갈 순 없습니다.

이 부분은 꼭 Valuation에 넣어야 합니다.

최근 5분기 현금 보유량 증감이 큽니다.

원인은 부채의 상환 때문으로 보이네요.

영업현금흐름은 3분기 크게 증가했습니다.

최근 3년 부채비율이 큰 폭으로 줄었습니다.

33% 부채비율을 보입니다. 

20년 1분기를 기점으로 재고자산이 줄고 있습니다.

매출채권회수일 수는 3분기 기준 27일입니다.

19년 기말 기준 88일 이였으나 최대 1분기를 넘지 않습니다.

최근 기관이 물량을 좀 덜어냈습니다.

하지만 아직 많은 양을 보유하고 있겠군요.

임원의 매도가 최근 한 달 내에 있었습니다.

김명호 수석 부사장과 정부용 전무이사의 매도입니다.

두 분은 바스켓을 싹 비웠네요. 보유주식이 없어요.

계속 샀다 팔았다 하는 것 같습니다.

주식 유동비율은 69.82%입니다.

이승호 대표가 24.02% , 자사주가 6.15%입니다.

아이씨디 저평가

동종 친구들과 규모와 PER를 비교해보면,

주당 현금배당은 150원입니다.

전기 실적이 안 좋았을 때도 배당금이 같았습니다. 전전기 동일

배당 지속성은 좋다고 판단하나, 배당률이 낮은 편이니 큰 의미는 없습니다.

20일 지지선이 뚫렸습니다.

차트를 보면, 최근 시장의 강세장에 못 따라가니 좋은 지 알면서도 못 버티고 나오는 것 같습니다.

20일선을 지지만 잘해주면서 가도 좋았지만 5일선이 크게 무너지니 못 버티네요.

한 번에 들어가지 말고 추세를 보면서 분할 매수 들어가는 것이 좋아 보입니다.

좋은 종목이니 이럴 때 사줘야겠죠.😁

위에 매물대들은 어느 정도 정리가 되어있는 상태라, 새로 생기는 매물대들이 정리되면 상승은 어렵지 않아 보입니다. 

결론입니다.

OLED 이슈는 끝나지 않았습니다.

'아이씨디'는 사업성과 재무가 좋습니다.

현재 아는 사람들만 모아가고 있습니다.

-추가내용-

21.02.01 [유안타증권] 아이씨디 리포트

이상입니다.

제가 잘못 알거나, 알지 못했던 부분 답글로 알려주시면 더 공부하겠습니다.

감사합니다.😍

작년 6월 e-Book으로 구매 후

지금도 간간히, 되새기고 싶은 부분을 보고 있습니다.

책을 알게 된 경위는 유투버 냉철님의 소개였는데요.

이런 좋은 책을 알려주셔서 감사합니다.👍

책의 머리말에는 재테크를 실패할 수밖에 없는

인간의 본능에 대해 얘기합니다.

인간도 마찬가지가 아닐까, 부자와 빈자도 본능에 따라

달라지는 것은 아닐까 하는 생각을 나는 오랫동안 해왔다.

부자와 빈자를 나누는 본능이란 뭘까요.

작가는 원시적인 본능이라고 합니다.

당장 지금과, 당장 내일의 만족을 위한 본능이요.

자연스럽게 고개가 끄덕여지는 추론입니다.

원시적인 본능을 억누르고 합리적인 사고를 

하는 자가 돈으로부터 자유로워질 수 있겠죠.

대부분의 사람들이 부자가 아닙니다.

주변에서 간혹 볼 수 있는 명품을 휘두른 사람들도

부자가 아닐 확률이 높습니다.

우리는 특정 소비를 너무 당연시하게 하는 경향이 있습니다.

주기적인 여행이라던가, 특별한 날 명품쇼핑 같은.

이런 것들은 물론 재밌습니다.

어쩌면 '어차피 난 부자 같은 건 못할 테니 

나에게 자그만 선물이라도 줘야 돼'

라고 생각하는 것 일 수도 있습니다.

사실 제가 꿈을 포기했을 때, 가졌던 생각입니다.😅

제 꿈은 부자였거든요.

어릴 때부터요.

그런데, 아무도 알려주지 않더라고요.

부자 되는 법.

저도 그냥 돈을 어떻게든 잘 벌어서.. 벌면 되는 거겠지 했습니다.

근데 머릿속으로 계산을 해보면 나오잖아요

답이 없는 게.

지금은 가슴 깊은 곳에서

살아있다는 느낌이 전해집니다.

꿈을 포기했을 때, 무엇을 해도 현타 오는 느낌은

다시는 겪고 싶지 않네요.

내일이 일요일이긴 하나

바쁜 하루를 보냈기에

얼른 눕고 싶었지만

토요일에 글 2개를 올린다는 충동적인 목표 때문에

      본능을 억누르고 올려봅니다🙃

종목 추천이 아닙니다.
투자는 오로지 개인의 몫입니다.
참고만 하세요.🙏

안녕하세요.😃

핀테크(Fintech) 관련 종목인 '아톤'에 대해 알아보려 합니다.

정확하게는 핀테크 보안솔루션 관련 종목이라 해야겠네요.

'PASS'라는 앱을 보신 적 있으시거나 이용해 보셨나요?

'아톤'은 'PASS'라는 휴대폰 인증 플랫폼을 제공하고 있는 회사입니다.😉

저의 경우 'PASS'앱을 이용해서 본인인증을 많이 하고 있는데요. 상당히 편리합니다.👏

기존 문자로 인증을 받는 것과 엄청난 시간 차이가 있진 않지만..

'PASS'앱의 역할이 본인인증만 있는 건 아니니 궁금하신 분들은 따로 찾아보셔요.(운전면허증, 인증서 관리, QR 출입증 등)

핀테크 산업의 성장률은 연평균 17.6% 라고 합니다.

다음 글은 대한민국 정책브리핑-정책 위키에 나와 있는 글입니다.

우리나라는 우수한 금융 정보 기반을 보유하고 있고 인터넷·모바일뱅킹 등 정보기술(IT)을 활용한 금융서비스도 활발하다. 한국은행이 발간한 ‘2018년 금융정보화 추진 현황’ 보고서에 따르면 2018년 금융거래(입출금 및 자금이체 거래 기준) 가운데 얼굴을 마주하지 않는 비대면 거래는 91.2%에 달했다. 은행 창구를 통한 대면거래는 8.8%에 불과했다. 한국은행의 ‘2018년 전자지급서비스 이용현황’ 보고서에 따르면 간편결제서비스 시장은 지속적으로 성장해 하루 평균 이용금액이 2016년 71.4억 원에서 2018년 1조 45.5억원 수준으로 약 14.6배 증가했다.

바로가기👉 대한민국 정책브리핑> 정책 위키> 핀테크

핀테크에 관한 개념부터 용어, 국내외 상황까지 다양한 정보를 얻으실 수 있습니다.

당사는 핀테크 보안솔루션이 주력 매출원입니다.

보안솔루션은 금융기관 및 핀테크 기업에서 간편하면서도, 안전한 금융거래를 할 수 있게 사용되는 보안소프트웨어 입니다.

티머니 솔루션은 우리가 흔히 알고 있는 티머니에 들어가는 IC칩의 소프트웨어를 말합니다.

그리고, 통신 3사를 통해 핀테크 플랫폼을 운영하고 있습니다.

주 고객사는1 금융 은행들과 통신 3사 입니다. 

신한은행, 국민은행, SKT, LG U+, KT 등

시장 진입장벽은 높은 편입니다.

보안솔루션은 높은 기술력이 뒷받침되어야 합니다.

또한, 기존 고객에게 제공한 서비스가 보안상 문제가 일어나지 않는 다면 유지되는 경향이 있을 것이라 예상합니다.

연 매출액은 증가 중입니다. 

영업이익 또한 증가하고 있습니다.

다만, 당사의 경우 사업구조상 4분기에 매출이 집중되는 경향이 있습니다.

금융기관 대부분이 1년 단위로 IT부문의 예산을 편성하고, 회계연도 끝나기 전에 집중적으로 집행하는 경향 때문

핀테크 보안솔루션 부문에서 사업 확장 역량이 충분히 있습니다.

핀테크 보안솔루션의 판매는 전문 영업 파트너가 담당합니다. 

이익은 단발성이 아닌 산업 성장률에 관계해 꾸준히 증가할 것으로 보입니다.

핀테크 시장이 커져 갈수록 보안에 관한 사항은 중요한 이슈이고

현재 당사는 20년간 보안 관련 서비스를 제공하며, 한 번도 사고가 난 적이 없습니다.

CAPEX는 작년보다 늘었지만 전체적인 비중은 높지 않습니다.

2분기에 비유동부채를 상환하느라 현금 보유량이 줄었지만 3분기에 다시 증가했습니다.

3분기 기준 현금 보유량은 53.9억. 주당 현금은 1,238원입니다.

영업현금흐름은 증가 중입니다.

부채비율은 굉장히 낮습니다.

2분기, 부채비율이 10% 대로 낮았다가 3분기에 13%로 올라오긴 했지만 굉장히 낮은 수치입니다.

눈여겨볼 부채 요소는 없습니다.

재고에 대한 문제는 걱정 안 해도 됩니다.

재고는 티머니솔루션 제품 생산을 위한 원재료만 존재합니다.

채권회수기간은 한 분기가 넘어가지 않습니다.

3분기 기준 채권회수기간은 74.62일입니다.

재무건전성 BBB

상거래 신용능력이 양호하나, 장래 경기침체 및 환경 악화에 따라 상거래 신용능력이 저하될 가능성이 있음

네이버 리포트를 기준으로 당사에 관한 리포트가 올라온 것이 없습니다.

최근 1주일 사이에 기관의 매수세가 들어왔습니다.

내부자들, 자사주의 매입이 없습니다.

최대주주 및 특수관계인 지분은 32.17%, 자사주 6.75%로 유동비율은 57%입니다.

배당은 없습니다.

이평선이 수렴 형태에 다다랐습니다.

매물대를 계속해서 뚫으려는 움직임이 보입니다.

현재 29,800원까지는 매물대가 없어 보입니다.

결론입니다.

국제적으로나, 정책적으로 핀테크(테크핀)는 중요한 분야입니다. 보안솔루션 또한 중요합니다.

'아톤'은 영업적인 능력과 재무상태가 좋습니다.

현재 시장의 주목을 받고 있지 않습니다.

차트상으로도 한방이 나올 수 있는 느낌이 있습니다.

이상입니다.

제가 잘못 알거나, 알지 못했던 부분 답글로 알려주시면 더 공부하겠습니다.

감사합니다.😍